หุ้นกู้ที่มีอนุพันธ์แฝง
Structured Note
Fixed Coupon Protected Bull Note
Fixed Coupon Protected Bull Note Stock Settlement (GBS12)
นักลงทุนที่ต้องการผลตอบแทนจากการลงทุนสม่ำเสมอตลอดอายุตราสาร
รับผลตอบแทนในรูปดอกเบี้ย 14-30 %
ป้องกันความเสี่ยงด้วยการคุ้มครองเงินต้น
ให้ผลตอบแทนสูงกว่าการลงทุนในตราสารหนี้ทั่วไป
มีหลักทรัพย์อ้างอิงเป็นหุ้นใน SET 50
ลักษณะและเงื่อนไขในการจ่ายเงินต้น / ผลตอบแทน
Fixed Coupon Protected Bull Note Stock Settlement (GBS12)
| หลักทรัพย์อ้างอิง |
หุ้นสามัญของบริษัท ABC |
| ราคาปิดหลักทรัพย์อ้างอิงในวันที่ทำการตกลงซื้อขายหุ้นกู้ที่มีอนุพันธ์แฝง |
100.00 บาท |
| ราคาใช้สิทธิ (98% ) ของราคาปิดหลักทรัพย์อ้างอิงในวันที่ทำการตกลงซื้อขายหุ้นกู้ที่มีอนุพันธ์แฝง |
98.00 บาท |
| ราคาเพื่อคำนวณเงินชดเชยคุ้มครองเงินต้น(80%) ของราคาใช้สิทธิ |
78.40 บาท |
| อายุของหุ้นกู้ที่มีอนุพันธ์แฝง |
30 วัน |
| มูลค่าที่ตราไว้ |
4,000,000 บาท |
| จำนวนเงินที่ต้องชำระ |
4,000,000 บาท |
| จำนวนหลักทรัพย์อ้างอิงที่จะส่งมอบ |
40,700 หุ้น |
| เงินสดส่วนที่เหลือเพื่อการชำระราคา(ถ้ามี) |
3,111.69 บาท |
| อัตราดอกเบี้ยหุ้นกู้ที่มีอนุพันธ์แฝงก่อนภาษี |
คงที่ร้อยละ 18 ต่อปี |
ผู้จองซื้อหุ้นกู้ที่มีอนุพันธ์แฝงชำระค่าหุ้นกู้ที่มีอนุพันธ์แฝงเป็นเงิน 4,000,000 บาท โดยใช้ราคาปิดหลักทรัพย์อ้างอิงในวันที่ทำการ ตกลงซื้อขายหุ้นกู้ที่มีอนุพันธ์แฝงที่ราคา 100 บาท เพื่อคำนวณหาราคาใช้สิทธิเท่ากับ 98 บาท (ราคาใช้สิทธิ (98% ) ของราคาปิดหลักทรัพย์อ้างอิงในวันที่ทำการตกลงซื้อขายหุ้นกู้ที่มีอนุพันธ์แฝง) และ คำนวณหาราคาเพื่อคำนวณเงินชดเชยคุ้มครองเงินต้นเท่ากับ 78.40 บาท (ราคาเพื่อคำนวณเงินชดเชยคุ้มครองเงินต้น(80%) ของราคาใช้สิทธิ) ผู้ลงทุนได้รับดอกเบี้ยหุ้นกู้ที่มีอนุพันธ์แฝง ดังนี้
*** ผลตอบแทนหรือหลักทรัพย์อ้างอิงเป็นเพียงตัวอย่างเพื่อให้ทราบถึงลักษณะและเงื่อนไขการจ่ายผลตอบแทนเท่านั้นหากท่านสนใจในผลิตภัณฑ์สามารถติดต่อผู้แนะนำการลงทุนของทางบริษัทฯ
Valuation Date (ณ วันกำหนดค่าหลักทรัพย์)
กรณีที่ 1 หากราคาหลักทรัพย์อ้างอิงสุดท้าย (Final Security Price) มากกว่าหรือเท่ากับราคาใช้สิทธิ (Strike Price)
สมมุติราคาหลักทรัพย์ ABC ปิดที่ 105 บาท( ABC ≥ 98)
;- ผู้ออกหุ้นกู้ที่มีอนุพันธ์แฝงจะทำการไถ่ถอนหุ้นกู้อนุพันธ์และชำระเงินค่าดอกเบี้ยหุ้นกู้ที่มีอนุพันธ์แฝงงวดสุดท้าย โดยชำระราคาด้วยเงินจำนวน
4,059,178.08 บาท [4,000,000 + (4,000,000 x 18% x 30/365)] ในวันครบกำหนดอายุหุ้นกู้ที่มีอนุพันธ์แฝง
กรณีที่ 2 หากราคาหลักทรัพย์อ้างอิงสุดท้าย (Final Security Price) ต่ำกว่าราคาใช้สิทธิ (Strike Price) แต่มากกว่าหรือเท่ากับ
ราคาเพื่อคำนวณเงินชดเชยคุ้มครองเงินต้น (Guaranteed Price)
สมมุติราคาหลักทรัพย์ ABC ปิดที่ 95 บาท( 98 > ABC ≥ Guaranteed Price )
- ผู้ออกหุ้นกู้ที่มีอนุพันธ์แฝงจะทำการไถ่ถอนหุ้นกู้อนุพันธ์โดยการส่งมอบหลักทรัพย์อ้างอิงจำนวน 40,700 หุ้น
- เงินสดส่วนที่เหลือเพื่อการชำระราคาจำนวน 3,111.69 บาท
- ชำระเงินค่าดอกเบี้ยหุ้นกู้ที่มีอนุพันธ์แฝงงวดสุดท้ายจำนวน 59,178.08บาท
- คิดเป็นมูลค่ารวม 3,928,789.77 บาท [(40,700 x 95)+3,111.69+59,178.08]
กรณีที่ 3 หากราคาหลักทรัพย์อ้างอิงสุดท้าย (Final Security Price) ต่ำกว่าราคาเพื่อคำนวณเงินชดเชยคุ้มครองเงินต้น(Guaranteed Price)
- ผู้ออกหุ้นกู้ที่มีอนุพันธ์แฝงจะทำการไถ่ถอนหุ้นกู้อนุพันธ์โดยการส่งมอบหลักทรัพย์อ้างอิงจำนวน 40,700 หุ้น
- เงินชดเชยคุ้มครองเงินต้นจำนวน 138,380 บาท [(78.40-75) x 40,700]
- เงินสดส่วนที่เหลือเพื่อการชำระราคาจำนวน 3,111.69 บาท
- ชำระเงินค่าดอกเบี้ยหุ้นกู้ที่มีอนุพันธ์แฝงงวดสุดท้ายคิดเป็นมูลค่ารวม 3,253,169.77 บาท [(40,700 x 75) + 138,380 + 3,111.69 + 59,178.08]
Factsheet-GBS12-Fixed Coupon*** ทั้งนี้ขึ้นอยู่กับประเภทของหุ้นกู้ที่มีอนุพันธ์แฝง หลักทรัพย์อ้างอิง การเคลื่อนไหวของราคาหลักทรัพย์อ้างอิง สภาพตลาดหลักทรัพย์ และ อัตราดอกเบี้ยเงินฝาก การลงทุนมีความเสี่ยง ผู้ลงทุนควรศึกษาข้อกำหนดสิทธิและความเสี่ยงของหุ้นกู้ที่มีอนุพันธ์แฝงก่อนการลงทุน
ผู้ลงทุนสามารถศึกษาข้อมูลสำคัญของตราสาร ได้ที่
http://market.sec.or.th/public/idisc/th/Product/Filing/SN-0000003690/XX-XX-X-00000000-00000000-X